Методи кількісного аналізу ризику

Вступ

В цій курсовій роботі розповідається про різні методи кількісного аналізу ризику. Це такі методи, як статистичний, аналітичний, метод аналогій та ін. Одним з найбільш розповсюджених методів кількісного аналізу ризиків різних видів господарської діяльності є стати¬стичний метод. Він базується на аналізі коливань оціночного показника, який характеризує результативність дій підприємства за пев¬ний період часу. Метод оцінки фінансової стійкості орієнтований на оцінку фінансової стійкості під¬приємства (проекту) і на ідентифікацію на цій основі потен¬ційних зон ризику . Суть методу полягає у виявленні чутливості оціночних по¬казників проекту при зміні значень вхідних величин. Метод аналогій для оцінки ризику передбачає використання даних про аналогічні проекти, які виконувалися у порівнян¬них умовах.

Статистичний метод

Одним з найбільш розповсюджених методів кількісного аналізу ризиків різних видів господарської діяльності є стати¬стичний метод.

Він базується на аналізі коливань оціночного показника, який характеризує результативність дій підприємства за пев¬ний період часу. Як оціночний показник звичайно використо¬вують величину втрат, що були допущені в минулих періодах господарської діяльності, наприклад, недоодержання доходу чи прибутку.

Залежно від результативності дій за аналізований період часу і рівня втрат, діяльність підприємства відносять до одні¬єї з п'яти областей ризику (рис. 1): безризикова область,

Умовні позначки:В - виторг,

Пч - чистий прибуток;ВК - власні кошти підприємства;

Вд - валовий доход;Ут - утрати

Рис. 1. Схема областей ризику

область мінімального ризику, область підвищеного ризику, область критичного ризику, область неприпустимого ризику.

Областю ризику називається деяка частина загальних втрат, у межах якої вони не перевищують встановленого гра¬ничного значення.

Віднесення результатів діяльності підприємства до певної області ризику виконується залежно від рівня втрат.

Рівень втрат визначається залежно від частки втрат у за¬гальній величині власних коштів підприємства.

Для кількісної оцінки рівня втрат уводять поняття коефіці¬єнта ризику (К). Коефіцієнт ризику можна розраховувати:

•як відношення всього капіталу підприємства до суми йо¬го активів;

•як відношення розміру втрат до величини власних кош¬тів підприємства (табл. 1);

•як відношення очікуваного значення втрат до очікувано¬го значення доходу або прибутку (табл. 2) тощо.

Таблиця 1

Рівні ризику залежно від співвідношення величини можливих утрат і величини власних коштів підприємства

Таблиця 2