Іспит з курсу Теорія грошей

Коли ж передача товару в кредит продавцем покупцеві здійснюється без оформлення векселем, то покупець не сплачує проценти продавцеві, але в такому разі він може сплатити за товар ціну вищу від звичайної. Особливо це доводиться робити в Україні, оскільки підприємства не мають права надавати кредити, окрім продажу товарів у кредит з оформленням векселями. Водночас відпуск товару без оформлення векселем є більш ризикованим для продавця, бо затягує процес погашення заборгованості покупцем у разі виникнення в нього фінансових труднощів і відсутності бажання розрахуватись за своїми зобов'язаннями.

До переваг комерційного кредиту можна віднести його оперативність, технічну простоту оформлення. Він активізує механізм мобілізації фін активів, зменшує обсяги прямого банківського кредитування і, відповідно, масу безготівкових грошей. Розширення сфери ком кредитування сприяє стабілізації грош обігу через відновлення товарного забезпечення грош маси.

45. Види та обіг комерційних векселів. Операція дисконтування

Вексель – цінний папір, який засвідчує безумовне грошове зобов’язання векселедавця сплатити після настання певного терміну визначену суму грошей власнику векселя. Векселі бувають двох видів – прості та переказні (тратта). Простий вексель виписується боржником на ім’я кредитора із зобов’язанням виплатити йому в зазначений строк указану суму. Використовується він рідко і тільки у зовн торгівлі. Переказний вексель (тратту) виписує і підписує кредитор (трасант). Цей вексель є наказом боржнику (трасату) про сплату у визначений термін певної суми грошей третій особі. Щоб наказ кредитора-трасанта мав платіжну силу, боржник-трасат мусить підтвердити свою згоду здійснити платіж у визначений термін (акцепт). Власник векселя може запропонувати вексель своїм кредиторам для оплати їм боргів чи купівлі товарів. Передача векселя іншій особі оформляється передавальним написом (індосаментом). Векселі також бувають фінансові та комерційні. Останні виникають на основі реальної торгової операції з продажу товарів у кредит. Такий вексель є знаком реальної вартості, що надійшла в обіг і забезпечує йому певну мінову вартість, з якою він сам здійснює обіг.Власник векселя має право його продати комерційному банку до настання строку платежу, тобто дисконтувати вексель. Дисконтування векселів полягає в тім, що банк, придбавши вексель за іменним індосаментом, оплачує пред’явнику відповідну суму, а платіж на вексель отримує тільки після настання зазначеного у векселі строку. Економічною суттю операції обліку векселів є дострокова грошова реалізація векселя його власником і трансформація в такий спосіб комерційного кредиту в банківський. Обліковуючи (дисконтуючи) вексель, клієнт достроково придбає ліквідні кошти. Але за достроковий платіж банк утримує з номінальної суми векселя певну винагороду на свою користь, тобто вексель оплачується зі знижкою. Різниця між сумою, яку банк заплатив, придбавши вексель і сумою, яку він отримає на цей вексель у день платежу, називається обліковою або дисконтною ставкою. Нарахування суми дисконту (С) здійснюється за формулою: С = (К*Т*П)/(360*100), де К – номінальні сума за векселем, Т – строк від дня обліку до дня платежу (включно), П – ставка обліку (дисконт). Придбавши вексель, банк отримує право вимагати його оплати. Про це банку слід повідомити векселедавця. Неоплачений у день строку платежу вексель банк повинен передати наступного дня нотаріусові для опротестування. Ця вимога є категоричною: за жодних обставин не можна передати вексель для опротестування хоч на день раніше, з іншого боку, якщо пропустити цей день, то стає неможливим опротестування. Опротестований вексель повертається від нотаріуса в банк із написом про опротестування. Після цього банк письмово пред’являє вимогу векселедавцеві оплатити вексель у строк від 3 до 7 днів. За невиконання цієї вимоги банк може припинити кредитування власника за всіма видами позичок і звернутися до суду про примусове стягнення вексельного боргу.

46. Авальний та акцептний кредити як засіб підвищення надійності векселя

Акцептна операція, яку здійснюють банки з векселями, складається у тому, що

банк акцептує виставлений на нього клієнтом переказний вексель при умовах, що клі-

єнт пред'явить банку покриття до наступу строку платежу по векселю. У цій операції

банк сам стає платником.

Акцептовані векселі є більш авторитетними, приймаються до оплати у першу

чергу, мають вищу цінність та ліквідність. За своїм характером і наслідками акцепт,