Міжнародні фінансові організації. Кредити підприємству

Міжнародні фінансові організації. Кредити підприємству

Діяльність підприємства в системі ринкової економіки неможли¬ва без періодичного використання різноманітних форм залучення кредитів.

З економічного погляду кредит - це форма позичкового капіта¬лу (в грошовій або товарній формах), що надається на умовах повер¬нення і обумовлює виникнення кредитних відносин між тим, хто надає кредит, і тим, хто його отримує.

Загальноекономічною причиною появи кредитних відносин є то¬варне виробництво. Основою функціонування кредиту є рух вартос¬ті у сфері товарного обміну, в процесі якого виникає розрив у часі між рухом товару і його грошовим еквівалентом, відбувається відо¬кремлення грошової форми вартості від товарної. Якщо рух товар¬них потоків випереджає грошовий, то підприємства - споживачі товарів із настанням моменту плати за них не завжди мають достат¬ні кошти, що може зупинити нормальний процес відтворення. Коли рух грошових потоків випереджає товарні, то на підприємствах на¬громаджуються тимчасово вільні кошти.

Виникає суперечність між безперервним вивільненням грошей у кругооборот оборотних коштів і потребою в постійному викорис¬танні матеріальних і грошових ресурсів.

Таким чином, виникнення і функціонування кредиту пов'язане з необхідністю забезпечення безперервного процесу відтворення, із тимчасовим вивільненням коштів у одних підприємствах і появою потреби в них у інших. При цьому виникнення кредитних відносин зумовлюється не самим фактом незбігу в часі відвантаження товару і його оплати, а узгодженням між суб'єктами кредитних відносин умови щодо відстрочки платежу шляхом укладання кредитної уго¬ди. Але оборот товарів є не єдиною причиною появи кредитних вза¬ємовідносин. Нині кредитні відносини виникають за будь-якої еко¬номічної чи фінансової операції, що пов'язана із заборгованістю од¬ного з учасників такої операції.

Поряд з об'єктивною основою існують специфічні причини ви¬никнення і функціонування кредитних відносин, що пов'язані з не¬обхідністю забезпечення безперервності процесу відновлення.

Для розвитку кредитних відносин необхідні певні умови. По-пер¬ше, учасники кредитної угоди - кредитор і позичальник, мають бу¬ти юридичне самостійними суб'єктами, які матеріально гарантують виконання зобов'язань. По-друге, інтереси суб'єктів кредитної уго¬ди повинні збігатися.

Для забезпечення всього процесу відтворення необхідно, щоб підприємства мали необхідні оборотні кошти, які вони використо¬вують для придбання оборотних виробничих фондів. Із стадії виро¬бничих запасів оборотні кошти переходять у незавершене виробни¬цтво, а потім у готову продукцію. У свою чергу, готова продукція, призначена для продажу, стає товаром і реалізується. Виручка від реалізації поступає на рахунок підприємства.

За браком власних оборотних коштів підприємства залучають банківські кредити, кошти інших кредиторів та комерційний (товар¬ний) кредит. Кредит дає змогу доцільніше організувати оборот кош¬тів підприємств, не витрачати значних фінансових ресурсів на ство¬рення зайвих запасів сировини й матеріалів.

Нині комерційні банки України дуже рідко надають підприємст¬вам довготермінові кредити. Можливість отримати такий кредит є реальнішою через кредитні лінії Світового банку і Європейського банку реконструкції та розвитку (ЄБРР), що надаються уповноваже¬ними банками.

Головні критерії та обсяги фінансування підприємств по лінії ЄБРР:

• фінансуються тільки проекти підприємств з приватною фор¬мою власності, які функціонують у галузях сільськогосподарського виробництва, харчової промисловості та послуг;

• допроектні активи підприємств не повинні перевищувати 2,5 млн доларів США за винятком вартості споруд та будівель;

• кількість працівників не повинна перевищувати 500 осіб;